Was kann die Kapitalanlage im aktuellen Umfeld für die bAV leisten? Beitragsgarantien und Renditepotential – 2 Seiten einer Medaille? Welche garantiereduzierten Modelle gibt es bereits am Markt?
Wertpapiergebundene Direktzusagen mit voller Beitragsgarantie, häufig auch vorzufinden als versicherungsförmig kongruent rückgedeckte Direktzusagen, galten lange als optimierter Weg des Arbeitgebers zu einer auch aus Arbeitnehmersicht attraktiven bAV mit ausgewogenem Chance-Risikoprofil. Im verfestigten Niedrigzinsumfeld verschlingen die Kosten der Garantie die Renditechancen. Während die reine Beitragszusage den Tarifpartnern zur Gestaltung vorbehalten ist und praktisch bisher nicht umgesetzt wird, können mit abgesenkten Beitragsgarantien attraktive wertpapiergebundene Zusagen auf betrieblicher Ebene gestaltet werden.
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Aufzeichnung anschauen Mehr erfahrenGeschäftsführer, H²B Aktuare
Dr. Markus Bechtoldt hat zahlreiche wertpapiergebundene Versorgungssysteme und Zeitwertkontenmodelle eingeführt und begleitet diese. Neben der grundsätzlichen Gestaltung berät er hier insbesondere auch zur Kapitaldeckung im Rahmen von CTA-Modellen, ist Vorstandsmitglied mehrerer Konzern-CTAs, Verantwortlicher Aktuar sowie Mitglied des erweiterten Vorstands der Arbeitsgemeinschaft Zeitwertkonten.
Geschäftsführerin, H²B Aktuare
Caroline Braun berät seit vielen Jahren zur Einrichtung, Änderung und Verwaltung von Versorgungsplänen. Schwerpunkte sind hierbei wertpapiergebundene Versorgungszusagen, die Tarifgestaltung in Direktzusagen und versicherungsförmigen Durchführungswegen sowie die Durchführung von Benchmark-Studien. Caroline Braun ist Mitglied der Arbeitsgruppe Pensionskassen des Fachausschusses Altersversorgung der DAV.
Geschäftsführerin, Avida International
Dr. Dorothee Franzen berät Versorgungswerke in allen Fragestellungen zur Investment Governance. Schwerpunkte sind die unternehmensindividuelle Optimierung der Kapitalanlage sowie die Auswahl der verschiedenen Dienstleister im Kapitalanlageprozess. Sie ist Mitglied im Fachausschuss Digitalisierung der aba sowie der internationalen Jury für die Vergabe der renommierten IPE Awards.
Senior Adviser, Avida International
Prof. Dr. Christian Schmitt ist Professor für Betriebswirtschaftslehre an der Hochschule der Bayerischen Wirtschaft (HDBW) mit dem Schwerpunkt Finance. Er verfügt über eine langjährige berufliche Expertise im Asset Management und Investment Banking und berät institutionelle Investoren u.a. in Fragen der Asset Allocation, Asset Liability Management, Risikomessung und Risikomanagement.
Eröffnung und Begrüßung der Teilnehmer
Vorstellung der Referenten und Einführung
Dr. Markus Bechtoldt, H²B Aktuare und Dr. Dorothee Franzen, Avida International
Erster Vortrag
Was kann die Kapitalanlage im aktuellen Umfeld für die bAV leisten?
Prof. Dr. Christian Schmitt, Avida International
Zweiter Vortrag
Wertpapiergebundene bAV: Attraktiv mit abgesenkter Garantie
Caroline Braun, H²B Aktuare
Abschluss
Zusammenfassung und Diskussion
Dr. Markus Bechtoldt, H²B Aktuare und Dr. Dorothee Franzen, Avida International
Die aktuellen Herausforderungen von Beitragsgarantien in der bAV wurden in unserem einstündigen Online-Event mit unseren Experten diskutiert und Lösungsansätze wurden aufgezeigt.
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